中财投资网(www.161588.com)2025-4-14 9:27:36讯：

【09:23 民士达(833394)：2025Q1业绩超预期 芳纶纸国产替代进程有望提速】

　　4月14日给予民士达(833394)买入评级。

　　盈利预测与评级：该机构预计公司2025-2027 年归母净利润分别为1.38/1.76/2.25 亿元，对应EPS 分别为0.94/1.20/1.54 元/股，当前股价对应的PE 分别为39.9/31.3/24.4 倍。公司的基本盘产品芳纶纸地位领先且加速国产替代，在航空航天、电网改造、数据中心等领域高增长值得期待，此外国际客户的验证和国产大飞机的持续交付对蜂窝芯材芳纶纸的需求有望延续高增长态势，公司有望受益于新兴行业需求释放。同时公司正在加快新产品的开发力度，努力打造公司的第二增长曲线，该机构看好公司长期业绩持续增长，维持“买入”评级。

　　风险提示：原材料价格波动的风险、技术更新和产品开发风险、市场竞争加剧风险。

　　该股最近6个月获得机构13次买入评级、3次“推荐”的投评级、2次增持评级。


【09:17 萤石网络(688475)：24年收入端增长稳健 25年经营弹性有望】

　　4月14日给予萤石网络(688475)买入评级。

　　盈利预测、估值与评级
　　风险提示：
　　该股最近6个月获得机构12次买入评级、5次增持评级、2次推荐评级、2次优于大市评级。


【09:17 山推股份(000680)：董事长提议1.5~3亿元回购股份 未来股权激励或员工持股计划可期】

　　4月14日给予山推股份(000680)买入评级。

　　盈利预测与估值：预计2024-2026 年归母净利润为10.52 亿、14.51 亿、18.95 亿元，同比增长37%、38%、31%（2024-2026 年CAGR 为34%），4 月11 日收盘价对应PE 为12、9、7 倍，处于机械行业PE 估值低位。维持“买入”评级。

　　风险提示：基建、地产投资不及预期；海外贸易摩擦风险。

　　该股最近6个月获得机构16次买入评级、2次买入-A的投评级、1次“买入”投资评级。


【09:17 许继电气(000400)：业绩符合预期 柔直化有望对业绩形成更强支撑】

　　4月14日给予许继电气(000400)买入评级。

　　盈利预测与评级：该机构预计公司2025-2027 年归母净利润分别为14.8/18.0/21.3 亿元，同比增速分别为32%/22%/19%，当前股价对应的PE 分别为16/13/11 倍。该机构认为特高压集中交付对未来2~3 年业绩形成较强支撑，在柔直化背景下公司长期业绩有望进一步提升，维持“买入”评级。

　　风险提示：用电增速不及预期，特高压建设不及预期，特高压竞争加剧风险
　　该股最近6个月获得机构6次买入评级、3次推荐评级、3次增持评级、2次优于大市评级、1次跑赢行业评级。